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Jürgen Dumschat

FU Fonds – Multi Asset Fonds

Fast auf den Tag genau vor fünf Jahren wurde der Fonds der Heemann Vermögensverwaltung an dieser Stelle vorgestellt. „Prädikat: Empfehlenswert!“ lautete damals das Fazit. Heute gilt es, zu überprüfen, inwieweit der flexible Mischfonds den Erwartungen der Anleger, die dieser Empfehlung folgten, gerecht werden konnte. Immerhin hat sich das Volumen des Fonds seitdem mehr als versechsfacht – für die Anleger hat sich das Investment auf jeden Fall gelohnt.

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Thomas Bartling

Exponentielles Wachstum

Die deutsche Firma SAP wurde 1972 in Walldorf gegründet und ist heute das ­größte Softwareunternehmen Europas. Sie errang in den 1980er- und 1990er-Jahren mit ­ihrer Software zur Abwicklung sämtlicher Geschäftsprozesse eines Unternehmens weltweite Bedeutung und mischte gegen den Ri­valen Oracle auch den nordamerikanischen Markt auf. Oracle-Manager Marc Benioff gründete im Jahr 1999 das US-Softwareunternehmen Salesforce.com, dessen Wachstumsstory seinerseits den Startschuss für das Cloud Computing gab.

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Nebenwertefonds

Mid-, Small- und Micro Caps bieten Portfoliomanagern beste Möglichkeiten, ­Alpha zu generieren. Das Anlageuniversum ist grö­ßer als das der Large Caps. Vom Bankenresearch werden die Titel oft links liegen gelassen. Die andere Seite der Nebenwerte­medaille ist eine geringere Liquidität und eine im Einzelfall oft höhere Volatilität. Idealerweise können Fondsmanager die Schwankungsintensität aber auch zu ­einem günstigen Einstieg nutzen.

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Fonds-Musterdepot 11/2021: Im Plus

Verglichen mit dem Vormonat hat das Fondsmusterdepot um 0,9% zugelegt, während der MSCI World EUR ein Plus von 2,6% eingefahren hat. Ursächlich für die geringeren Gewinne des Depots waren u.a. die Cashquote und die Aufwertung des Dollar gegenüber dem Euro, die dem ­Vergleichsindex Rückenwind gegeben hat.

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Tobias Tretter

„Wenn wir nicht wie Neandertaler leben wollen, brauchen wir Rohstoffe“

Tretter: Aus unserer Sicht bleibt der Inflationsschutz von Gold trotz der jetzigen Konsolidierungsphase weiter erhalten. Er wirkt, wenn die Teuerungsraten über einen längeren Zeitraum stark ansteigen. Die Notenbanken wollen glauben machen, dass die Preissteigerungen nur temporär sind. Sobald sich am Markt die ­Auffassung durchsetzt, dass dies nicht der Fall ist, ­sollte der Goldpreis davon profitieren.

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FONDSKONGRESS-Moderator Frank Meyer Bild: © Kontor Stöwer Asset Management GmbH

„Arena der Ideen“

Mit einem neuen Internetauftritt, einer neuen Location und dem Claim „Arena der Ideen“ ging der FONDSKONGRESS TRIER im Oktober als Präsenzveranstaltung in die nächste Runde. Der Schwerpunkt lag in diesem Jahr bei erfolgreichen Stockpickern, ergänzt durch aktive Rentenstrategien und einen Immobilienfonds.

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Gregor Nadlinger

Absolute Value in der Praxis

Bei der Absolute-Value-Strategie geht es darum, Investments zu filtern, die die definier­ten Qualitätsansprüche an das Manage­ment, das Geschäftsmodell, die Geschäftsaussichten sowie die Geschäftszahlen erfüllen und im ­Kompetenzrahmen des Fondsmanagements liegen. Ein ­solches Unternehmen ist die 1996 gegründete britische CentralNic Group, die sich auf digi­tale Infrastruktur spezialisiert hat.

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Quelle: onvista

SOLIT Wertefonds

Anleger sind oft nicht nur auf der Suche nach geeigneten Produkten, sondern nach Lösungen für ihre Anlageziele. Der ­SOLIT Wertefonds wurde im Januar 2017 als Lösung mit Blick auf exzessives Gelddrucken der Notenbanken und die Enteignung der Sparer durch Nullzinsen mit einem strikten Fokus auf Sachwerte aufgelegt. Die Berater und Buchautoren Marc Friedrich und Matthias Weik waren ursprünglich die Köpfe hinter dem Konzept; der Geburtsname des Fonds lautete Friedrich & Weik Wertefonds.

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Hüter der Werte

Die Zeichen der Zeit sind nicht schwer zu deuten. Die Inflation ist gekommen, um zu bleiben, auch wenn Politiker und Notenbanker aus durchschaubarem Interesse von einem vorübergehenden Phänomen sprechen. Preise für Energie und ­Lebensmittel belasten Verbraucher deutlich. EuroShop-Läden verkaufen ihre Produkte seit vergan­genem Jahr für 1,10 EUR.

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Bild: © Leonardo Franko – stock.adobe.com

Fonds-Musterdepot 10/2021: Deutliches Plus

Im Vergleich zum Vormonat hat das Fondsmusterdepot ein deutliches Plus von 2,9% eingefahren, der MSCI World EUR ist per Saldo unverändert geblieben. Mit einer Performance von 10,9% sicherte sich der Comgest Growth Japan (WKN: A2AQBB) den ersten Platz auf der Gewinnerliste.

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